투자

우리는 성공적인 투자자들에게 묻습니다: 2021년에 어떻게 주식 시장을 이길 수 있습니까?

인덱스 펀드를 사고 보유하는 것은 시간이 지남에 따라 주식 시장에서 돈을 버는 좋은 방법이 될 수 있지만 몇 가지 단점이 있습니다. 누군가에게는 지루할 수 있고, 다른 누군가에게는 시각 수십 년에 걸쳐 시장이 마법처럼 작동하도록 하는 것입니다. 시장을 능가하여 프로세스 속도를 높이고 싶다면 힘든 싸움입니다. 그렇지 않다 불가능한 시장을 이기기 위해서는 올바른 마음가짐과 기회를 찾기 위해 어디를 찾아야 하는지 아는 것이 필요합니다.

이러한 요구 사항을 염두에 두고 3명의 성공적인 투자자에게 2021년에 시장을 이기기 위해 어떻게 할 것인지 물었습니다. 계속해서 그들의 생각을 들어보십시오.

gamestop의 몫은 얼마입니까
현금과 돼지 저금통을 가진 남자입니다.

이미지 출처: 게티 이미지.



공황 판매하지 마십시오

바바라 아이즈너 바이엘 : 그래서 시장을 이기고 싶습니까? 그것은 부러운 목표이자 달성 가능한 목표입니다. 그러나 그것을 성취하기 위해서는 한 가지를 피해야 합니다. 바로 공황 판매입니다. 시장이 후퇴할 때 방아쇠를 당기면 시장이 회복되고 주식이 다시 급등하기 시작할 때 후회하며 살 가능성이 가장 높습니다.

불행히도, 이 위업을 달성하는 것은 말보다 쉽지만 저는 그것을 어렵게 배웠습니다. 저는 2000년에 터진 기술 거품, 9/11 공격 이후 시장 붕괴, 2008년 금융 위기, 가장 최근의 코로나바이러스 붕괴라는 네 가지 심각한 시장 조정을 통해 투자자였습니다. 그리고 위기가 닥쳤을 때 절대 팔지 않겠다고 스스로에게 약속했지만, 처음 세 번의 위기 동안 나는 속이 부글부글 끓어오르면서 너무 많은 주식을 팔았습니다. 내가 그것들을 붙잡고 있었다면, 내 포트폴리오는 지금의 두 배 이상, 어쩌면 세 배나 네 배가 될 것입니다.

하지만 최근 2020년 약세장에서는 매도를 하지 않고 오히려 투자자들의 두려움 때문에 벌을 받은 주식을 샀습니다. 상식이 아니라 시장을 운영하고 있었습니다. 이것은 나에게 내가 침을 흘리고 있었지만 내 취향에 비해 너무 비싼 주식의 매운 소량을 집어들 기회를 주었다. 페이팔 홀딩스 ( 나스닥:PYPL ), 혁신적인 산업 자산 ( NYSE:IIPR ), 그리고 Teladoc 건강 ( 뉴욕증권거래소:TDOC ). 이 모든 회사는 약세장이 끝나면 급등하여 내 포트폴리오를 2020년 시장을 뛰어넘는 수익으로 이끌었습니다.

다음은 수행할 작업입니다. 첫 번째, 포트폴리오를 구축하다 잠재적인 승자가 되는 개별적인 특성으로 인해 장기적으로 가치가 상승할 것으로 생각하는 주식의 비율. 둘째, 심각한 시장 하락세가 있는 경우 주식을 매도하지 마십시오. 기간. 비즈니스 펀더멘털이 영구적이고 중대한 변화를 겪는 경우에만 회사 매각을 고려하십시오. 셋째, 소유하고 싶지만 살 수 없는 회사의 목록을 만드십시오(너무 비싸거나 현금이 없기 때문에). 넷째, 기회가 생겼을 때 활용할 수 있도록 현금을 따로 보관하십시오.

2021년에 시장을 이기기 위해 해야 할 다섯 번째이자 마지막 일: 저축한 돈을 가져갔다가 시장이 후퇴할 때 새 돈을 주시 목록의 맨 위에 있는 회사에 투자하십시오. 시장이 하락할 때 강력한 회사를 매각하지 않고 잠재적인 새로운 승자를 구매함으로써 2021년과 그 이후 매년 시장을 이길 수 있는 좋은 기회가 있습니다.

덜 불안정한 환경에 대비하십시오.

주식형 차트 위에 있는 황소와 곰.

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제임스 브룸리: 지난 해의 상당한 시장 상승이 주로 개별 사례에 의해 주도되었다는 사실은 부인할 수 없습니다. 즉, 일부 회사는 아마존 PayPal은 전염병에 맞서거나 심지어 번성할 준비가 되어 있었습니다. 스펙트럼의 반대편에는 해당 회사가 COVID-19의 부정적인 영향을 극복할 수 없었기 때문에 많은 주식이 조용히 저조했습니다. 생각한다 사육제 , 또는 에너지 주식과 같은 마라톤 오일 .

물론, 3월의 붕괴가 끝나면 2020년의 큰 승자와 패자가 누구인지 알아내는 것은 그리 어렵지 않았습니다. 올해는 그렇지 않을 것입니다.

올해도 시장의 흐름은 계속해서 상승해야 합니다. FactSet의 현재 컨센서스 2021년 연말 목표 S&P 500 현재보다 약 8% 높은 4,027명이다. 그러나 이번에는 가장 중요한 개별 주식 이야기의 대부분이 이미 끝났기 때문에 전체 시장을 이기는 것이 더 어려울 것입니다. 그렇기 때문에 올해는 작년보다 조금 더 많은 인덱싱을 할 계획입니다. SPDR S&P 500 ETF 신탁 ( NYSEMKT:스파이 ).

그렇긴 하지만, 2021년에 개별 주식을 완전히 포기하는 것은 아닙니다. 나는 단지 내 주식 선택 전략을 변경하는 것입니다. 즉, 나는 모든 단기 썰물과 흐름에 반응하는 것이 득보다 실이 더 많을 수 있기 때문에 덜 '거래'하고 더 많이 보유하려고 합니다.

옳든 그르든, 지난 해는 투자자들에게 즉각적으로 주식을 들락날락할 의향이 있는 보상을 받았습니다. 사고팔아본사람 여럿알아요 테슬라 2020년에 여러 번 이러한 단기 거래로 이익을 확보했습니다. 그러나 이러한 종류의 쉬운 기회는 표준의 예외이며, 덜 불안정한 시장 환경 수평선에 이러한 쉬운 단기 점수를 제공하지 않을 것입니다. 오히려, 좋은 주식에 앉아서 시간을 할애할 수 있는 투자자에게 더 나은 보상을 제공할 가능성이 높습니다.

어떤 주식을 보유할 가치가 있는지는 여전히 개인 투자자의 문제입니다. 모든 투자자는 고유한 위험 감수성과 다른 목표를 가지고 있기 때문입니다. 여러 번 언급했지만, 월마트 ( 뉴욕증권거래소: WMT )그리고 버라이즌 커뮤니케이션즈 (뉴욕증권거래소: VZ)어떻게 든 내 만능 구매 목록에 계속 들어가는 상대적으로 지루한 이름입니다. 2021년에 무슨 일이 있어도 둘 다 고객에게 제공할 것이 있습니다. 결국 우리에게 던진다 .

시장의 가장 큰 플레이어가 할 수 없는 곳을 보십시오

척 살레타: 시장을 이기는 것은 어렵습니다. 월스트리트에서 가장 훌륭하고 똑똑한 사람들 - 돈을 버는 사람들 큰 돈 우위를 점하려는 시도 -- 그렇지 않은 경우보다 더 자주 실패합니다. 그렇다고 해서 시장을 이기는 것이 불가능한 일이 아니라 직면한 도전과 그 도전이 가져다주는 기회를 인식하고 적절하게 투자해야 하는 일입니다.

매일 시장을 관찰할 시간은 물론 조사 및 도구에 액세스할 수 있음에도 불구하고 전문 자금 관리자가 종종 시장을 이길 수 없는 세 가지 주요 이유가 있습니다.

  • 그들은 많은 돈을 관리합니다.
  • 그들은 관리 남의 돈 , 그리고 그 다른 사람들은 거의 참을성이 없습니다.
  • 그들은 투자하는 금액에서 비용과 팀 비용을 충당해야 합니다.

그들은 많은 돈을 관리하기 때문에 종종 소규모 회사를 간과해야 합니다. 이는 포트폴리오에 차이를 만들 만큼 충분히 거래하기 위해 결국 회사 주가에 큰 영향을 미칠 수 있기 때문입니다. 그들은 인내심이 필요하지 않은 사람들의 돈을 관리하기 때문에 수익을 보기 전에 추세가 나타날 때까지 기다릴 여유가 없습니다. 그리고 너무 많은 추가 비용을 부담해야 하기 때문에 해결해야 하는 장애물은 훨씬 더 높습니다.

이 조합은 2021년에 시장을 이기고 싶다면 사냥해야 할 두 가지 일반적인 영역이 있음을 의미합니다. 바로 시가총액이 작은 회사와 가치가 있는 주식입니다. 그 개념을 가장 크게 믿는 사람들조차도 시장은 일반적으로 효율적이다 그러한 분야를 찾는 인내심 있는 투자자들이 종종 기회를 찾을 수 있음을 인정하십시오.

당신은 수십억 달러를 취급하지 않는 개인 투자자이기 때문에 월스트리트가 없는 곳을 볼 수 있고, 따라서 프로가 뛸 수 없는 곳에서 더 나은 성과를 낼 수 있는 기회를 스스로에게 줄 수 있습니다. 그러나 어디를 봐야 하는지 아는 것은 첫 번째 단계일 뿐입니다. 또한 시장이 스스로 작동하도록 하려면 인내심을 가져야 합니다. 즉, 투자한 회사에 대한 평가에서 궁극적으로 올바른 것으로 입증되더라도 다음을 보장할 수는 없습니다. 언제 당신은 정확에 대한 보상을받을 것입니다.

1억 달러를 투자하는 가장 좋은 방법

결과적으로, 귀하의 투자가 시장에 발을 내딛는 데 2021년보다 더 오래 걸릴 수 있음을 인식해야 합니다. 시간이 지남에 따라 낙담하지 마십시오. 궁극적으로 당신이 옳다는 것이 입증된다면 시장의 추세를 거스르고 투자한 방법과 장소에 매우 기뻐하게 될 것입니다.



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